FCPR


FCPR PME W VALORISATION

PRÉSENTATION

 

Widoowin propose le fonds W PME VALORISATION en partenariat avec la société de gestion M CAPITAL PARTNERS, société spécialisée dans l’investissement non coté.

 

LE FCPR W VALORISATION EN BREF

 

  • W PME VALORISATION est un FCPR éligible au PEA et au PEA-PME et s’adresse principalement à leurs titulaires ;
  • W PME VALORISATION est essentiellement investi dans des entreprises françaises non cotées en phase de croissance et disposant d’un potentiel de développement important selon M CAPITAL PARTNERS ;
  • Il permet à une clientèle non professionnelle d’investir dans l’économie réelle, au sein d’un panier de 10 à 30 PME sélectionnées selon un processus strict de sourcing, d’analyse et de valorisation ;
  • W PME VALORISATION bénéficie d’un mécanisme exclusif de rachats échelonnés potentiels de ses titres par les PME financées qui a pour objectif de lui permettre de distribuer, régulièrement, à partir du 1er mars 2019, une partie de ces éventuels produits de cession aux porteurs de parts ;
  • Les conditions de rachat et de revalorisation sont définies au sein de pactes d’actionnaires lors de l’entrée du Fonds dans les PME et permettent à l’investisseur de récupérer potentiellement, au fur et à mesure, une partie de la valeur créée par l’entreprise, avec cependant un risque de décorrélation entre la valeur retenue dans le cadre du rachat et/ou de la revalorisation des titres des PME financées(1) et leur valeur de marché ;
  • Le gérant peut faire le choix, au cas par cas, de garantir les investissements à hauteur de 50 % ou 70 % par BPIFrance. Cette garantie est conditionnée à l’acceptation de BPIFrance.

 

IL EST PRÉCISÉ QUE LES PARTS DU FONDS SONT BLOQUÉES POUR UNE DURÉE MINIMUM DE 7 ANS, POUVANT ALLER JUSQU’A 9 ANNÉES SUR DÉCISION DE LA SOCIÉTÉ DE GESTION, SANS POSSIBILITÉ DE SORTIE AVANT LA FIN DE CETTE DURÉE DE BLOCAGE.

LE DOCUMENT D’INFORMATION CLÉ DU FONDS DOIT ÊTRE CONSULTÉ AVANT TOUTE SOUSCRIPTION.

CARACTÉRISTIQUES GÉNÉRALES



Codes ISIN Parts A : FR0013235074 Parts B : FR0013235082
Type de Fonds Fonds Commun de Placement à Risque (FCPR)
Valorisation Semestrielle
Stratégie d’investissement PME éligibles au PEA et au PEA-PME
Type d’opérations Capital Développement
Sous-jacents utilisés Titres non cotés, OPCVM, FIA
Objectif en nombre de PME Entre 10 et 30
Zone d’investissement France
Montant des souscriptions Parts A : 1 000 € minimum Parts B : 100 000 € minimum
Éligibilité Personne physique professionnelle Personne physique non professionnelle Personne morale
Durée du Fonds 7 ans à compter de sa date de constitution (prorogeable 2 fois un an sur décision de la Société de Gestion)
Clôture des souscriptions 28 février 2019


FRAIS


Catégorie agrégée de frais Taux maximum de frais annuels moyen (TFAM maximaux)
TFAM gestionnaire et distributeur maximal Dont TFAM distributeur maximal
 Parts A  Parts B  Parts A Parts B
Droits d’entrée et de sortie  0 % 0 % 0 % 0 %
Frais récurrents de gestion et de fonctionnement(1) 3,35 % 2,85 % 1,2 % 1%
Frais de constitution(2)  0,125 % 0,125 % 0 % 0 %
Frais de fonctionnement non récurrents liés à l’acquisition, au suivi et à la cession des participations(3)  0,125 % 0,125 % 0 % 0 %
 Frais de gestion indirects 0,01 % 0,01 % 0 % 0 %
 TOTAL  3,61 % = valeur du TFAM-GD maximal  3,11 % = valeur du TFAM-GD maximal  1,2 % = valeur du TFAM-GD maximal  1 % = valeur du TFAM-GD maximal


Pour plus d’informations sur les frais, veuillez vous référer à l’article 22 du règlement de ce Fonds. (1) Les frais récurrents de gestion et de fonctionnement du Fonds comprennent notamment la rémunération de la Société de Gestion, du Dépositaire, du Délégataire financier, des Distributeurs, des Commissaires aux Comptes, etc. Ce sont tous les frais liés à la gestion et au fonctionnement du Fonds. (2) Les frais de constitution du Fonds correspondent aux frais et charges supportés par la Société de Gestion pour la création, l’organisation et la promotion du Fonds (frais juridiques, frais de marketing, etc.). Ils sont pris en charge par le Fonds sur présentation par la Société de Gestion des justificatifs de ces frais et charges. (3) Les frais non récurrents de fonctionnement liés à l’acquisition, au suivi et à la cession des participations sont tous les frais liés aux activités d’investissement du Fonds. Ces frais recouvrent les frais et honoraires d’audit, d’étude et de conseil relatifs à l’acquisition, à la cession de titres et au suivi de la participation, dans la mesure où ils ne seraient pas supportés par les sociétés cibles ; les frais de contentieux éventuels ; les droits et taxes qui peuvent être dus au titre d’acquisitions ou de ventes effectuées par le Fonds et notamment les droits d’enregistrement visés à l’article 726 du C.G.I., etc. Ils sont en principe supportés par la société cible de l’investissement et à défaut par le Fonds. La souscription à ces produits nécessite une analyse patrimoniale. Nous vous invitons à vous rapprocher de votre conseiller financier.